區塊鏈:香港家辦LP支棱起來了

文：張楠

來源：投中網

最近，香港開了個關于家族辦公室的閉門會，主辦方是財經事務及庫務局和投資推廣署。

我的觀感是：規模不小，規格挺高。

看看與會者就知道了。

香港特首李家超發布“政策宣言”；香港政界財政司司長陳茂波、財經事務及庫務局局長許正宇出席并發言；“小超人”李澤楷、紅杉中國沈南鵬、雅虎創始人楊致遠、小米黃江吉在參會之列，還有全球各大家辦的100多位負責人。

論壇主題叫做“裕澤香江”，看名字就知道這會有多務實，談的就是“錢”。我比較關注的話題，是討論了家族辦公室的兩大目標：為財富保值并實現長遠增長，同時推動社會和社區普惠共融發展。

四項議程包括：科技賦能、慈善傳承、綠色轉型、文藝交流。

這四個詞組我就不逐一翻譯了，一看就懂，每項議程都直戳超高凈值人群的心窩子。

圖源：“裕澤香江”高峰論壇

之所以把規格搞這么高，議程設置得這么貼心，是因為香港政府要借此次會議，向全球的超高凈值人群發表政策宣言，就建立全球家族辦公室和資產擁有人的蓬勃生態圈說明政策立場，并宣布八項政策措施，包括新的資本投資者入境計劃、提供稅務寬減。

Worldcoin虹膜識別裝置The Orb今日16:00將在香港啟用:7月24日消息，Worldcoin虹膜識別裝置The Orb將于今日下午4點在香港限時啟用，并于7月24日開始正式啟用。具體地點位于上海街66號，用戶可通過World App預約注冊。

除香港外，The Orb還已登陸巴西、倫敦、迪拜、新加坡、曼哈頓等地。[2023/7/24 15:54:48]

具體政策后文詳述，但總體來說，相比于去年火熱的新加坡，港府這次的政策可謂相當精準地鎖定了資產規模在2.4億港元（約合3000萬美元）以上的家辦，在準入、稅收以及政府支持等方面的優惠和力度十足，因此引入家辦數量的目標也制定得相當激進，200家。

香港和新加坡對資本的爭奪一直在持續，受益的可不光是本地經濟。去年那一輪新加坡熱，吸引了包括谷歌聯合創始人Sergey Brin和對沖基金富翁Ray Dalio、 Dyson創始人 James Dyson等富豪，這導致的一個現象是，美元基金想要募資，新加坡是必經之地，上萬元一晚的酒店座無虛席即是例證，具體見投中網《聽說坡縣9月已經訂不到酒店了》。

歐美的錢拿不到去新加坡，新加坡再拿不到去中東，未來，打不開局面的美元基金又多了一個選擇，香港。

吳杰莊發布投票“香港政府是否應該創建公共區塊鏈來促進日常應用”:金色財經報道，香港立法會議員吳杰莊在推特發布投票，主題為“為了進一步推動香港成為web3中心，政府和香港監管機構應該定義和創建一個半私有區塊鏈來整合所有金融服務，并創建一個公共區塊鏈來促進日常應用”。截止發文，共有62人參與，其中72.6%表示支持，19.4%反對，投票還將持續1天。[2023/7/4 22:17:33]

而香港靠什么吸引超高凈值人群呢？除了政策上的支持，核心是倆字兒，安心。

在特首李家超去年10月發布的施政報告中強調，家族辦公室是香港資產和財富管理行業的“重要增長部分”，如今在這次會議中，李特首表示過去一個月全球金融市場動蕩不安，而“這很可能只是個開始”，香港能“充分應對目前和將來的市場壓力，讓投資者安心。”

如此一來，全球金融市場動蕩，新加坡、東南亞熱度退潮，香港發布家辦政策宣言，美元基金募資新落腳點，完美閉環了。

香港還是新加坡？

一個自由、開明，對資本友好的城市發展能有多快？看看新加坡家辦的增長速度就知道了，2019年時只有200家，而到了2022年4月，已經翻了4倍達到800家。

而且從2021年開始，新加坡開家辦的門檻就不斷提高，現在已經達到了2000萬新元，約合1億元人民幣，并且2022年4月的新規定是，要求家辦將10%的資金或至少1000萬新元的資產用于新加坡本地投資，包括在新加坡交易所上市的股票、在新加坡注冊成立的非上市公司的私募股權投資或合格債務證券。

Matrixport研究主管：香港擁有豐富的大亨和資本充足的家辦，可以為進入的加密公司提供資金:金色財經報道，Matrixport研究主管Markus Thielen認為，在政府和金融監管機構的批準下，香港有可能重新獲得其作為亞洲領先加密中心的地位。Thielen表示，香港是世界上最方便、最無憂的城市，位于亞洲的中心。現在國際加密貨幣公司掀起了淘金熱，為積極參與認股權證和其他衍生品合約等高波動性產品的香港散戶投資者提供服務。這座城市擁有近100名億萬富翁，擁有豐富的大亨和資本充足的家族辦公室，可以為進入這座城市的加密公司提供資金。

區塊鏈投資公司Fineqia分析師Matteo Greco表示，香港的監管方式似乎為加密業務營造了更加合作和支持的環境，后者對比特幣交易有限制。[2023/5/27 9:45:37]

你們啊，不要光埋怨國內政府逼著招商，新加坡的“返投”政策不也一套一套的？

據新加坡金管局3月20日披露的文件，目前約有200名SFO（單一家辦）稅收優惠申請人正在等待批準，總數突破1000大關指日可待。

新加坡家辦數量

香港立法會議員黃錦輝：Web3.0為財政預算案中提到的三個重大發展方向之一:金色財經報道，2月22日，由Meta Era主辦、OKX協辦的「香港概念暴漲，神秘東方力量崛起」Twitter Space正式開啟特邀邀香港立法會議員、高等學府、香港機構代表協同Web3行業代表Jack孔、孫宇晨、杜均等全面解讀香港新財政預算案科技和經濟政策。

香港立法會議員、香港中文大學系統與工程管理系教授黃錦輝表示，目前港府政策對Web3的態度從以往的“不敢做”到了現在財政司制定KPI，又了很大的改變。Web3.0與數碼經濟、綠化技術并列為財政預算案中提到的三個重大的發展方向。[2023/2/23 12:24:48]

不過呢，數量是一方面，質量也非常重要。外媒的一篇報道指出，過去兩年新加坡的家辦數量激增，主要是由“體量較小”的家辦帶動，因此這也是新加坡不斷提高規模、運營、本地投資等門檻的原因之一。

在本次港府的政策宣言中，共推出八項措施，為家族財富擁有者落戶香港提供更有利的配套和服務，包括新的“資本投資者入境計劃”、提供稅務寬減、成立香港財富傳承學院、推廣機場的藝術品貯存設施和發展香港成慈善中心等。

這里要重點說的是稅務寬減。

如獲立法會通過，由單一家族辦公室在香港管理的家族投資控權工具將獲利得稅豁免。具體來講，規模超過2.4億港幣的家族辦公室將免收資本利得稅，將從2022年4月1日起開始追溯，涵蓋2022/23納稅年度。下一步，港府會檢視現時有關基金和附帶權益的優惠稅制。

動態 | 加密公司租用香港有名建筑物，積極擴張香港加密空間:據The Real Deal消息，Colliers International的數據顯示，BitMEX和Diginex Ltd.等公司今年迄今已在香港中環和銅鑼灣租用了72,000平方英尺的A級空間。自1月份以來，中國大陸企業占據了A級空間的15％左右。加密公司正租用香港有名建筑物，積極擴張香港的加密空間。“區塊鏈公司沒有顯示出放緩香港擴張的跡象，”Colliers的Philip Pang在彭博的采訪中稱“這些公司正在頂層辦公樓租賃空間，以吸引和留住人才。”[2018/9/29]

較之新加坡，在香港開設家辦的最低支出、雇傭的專業投資人士數量等門檻要低，最重要的是豁免資本利得稅，一旦通過立法，稅收規則將變得明確。而且吸取了新加坡的經驗，開局就把最低門檻設置在2.4億港元。

家辦稅收優惠資格標準

一位新加坡家辦的負責人表示，在新加坡要想獲得稅收優惠，必須獲得MAS(新加坡金管局)批準。而在香港，只需按時提交稅務文件，就可以直接獲得稅收豁免。

“這非常實用，非常有競爭力。”

根據Agreus的報告，新加坡擁有亞洲25%的家族辦公室，而香港則占 20%，這其中有相當一部分是重疊的。目前亞洲約36%的家族辦公室管理資產 (AUM) 超過10億美元，而亞洲 85%的億萬富翁仍在領導其家族企業。

今年發布的《胡潤財富報告》里說，未來10年，中國將有19萬億的財富傳給下一代，到了30年后，這個數字會增加到100萬億，這意味著香港和新加坡，將站在承接亞洲代際財富轉移的風口浪尖。

因此對于這類超高管理規模的家辦來說，基于多元化投資和分散各類風險的需求，香港還是新加坡，可能不是一個非此即彼的選擇題，而是成年人的理性選擇：“我全都要”。

美元基金的新希望

除了“金融科技周”、“國際金融領袖投資峰會”等傳統會議，香港投資推廣署成立的香港家族辦公室專責團隊今年將在香港、中國內地以及海外舉辦約60個峰會、圓桌會議及研討會等宣傳活動，將重點介紹香港作為家族辦公室樞紐的競爭力和地位，以此推動香港家族辦公室業務的發展，豐富香港資金池，并為金融業界及其他專業界別創造更多商機。

這是香港投資推廣署在去年一次會議中的表態，而自2020年第三季度，香港通過立法有限合伙企業為家族辦公室開路，數周之內，香港家辦協會就成立了，后續一系列的會議、發言、政策以非常高的效率在推進，都在昭示著香港吸引家辦的決心。

比如除了實打實的稅收豁免之外，香港政府會資助成立全新的香港財富傳承學院，在金融發展局架構下成立，為行業從業員和財富繼承者提供人才培訓服務，壯大香港家族辦公室行業的人才庫。

為方便全球家族辦公室在港設立和擴展業務，投資推廣署FamilyOfficeHK專責團隊職能會擴大，提供協調財富擁有人推展慈善業務、協助教育相關事宜等服務。

簡單做個計算題，2.4億港幣*200家辦，也就是說最低將有480億港幣的家辦資金流入香港，而實際情況可能還要樂觀得多。

根據外媒的數據，截至 2021 年底，香港私人銀行業從家族辦公室和私人信托，獲得了約1.8萬億港元的管理資產。隨著香港政局已經穩定，與內地通關的也已經放開，再加上針對家辦優惠的新政策，2023年香港真要支棱起來了。

樂觀的背景之一是國外金融市場持續動蕩。特首李家超在會議中表示，香港在這一輪風險釋放中受到的沖擊并不大，“如果說有什么不同的話，那就是這場全球危機凸顯了我們銀行業的實力。我們擁有強大的資本和流動性頭寸來應對廣泛的潛在沖擊。”

他列舉了一系列遠超過國際標準的數據，來證實香港的“安全”。

比如截至去年12月底，在香港注冊成立的認可機構的總資本充足率為20%，“這遠高于8%的國際最低要求”；去年四季度，香港一級機構平均流動性覆蓋率為162%， “這遠高于100%的法定最低要求”。

硅谷銀行事件、瑞信事件加速了資金回港，各種公開的、私下的以及小道信息，都看好香港2023年的經濟發展與財富增量 ，所以這次“裕澤香江”高峰論壇，就算紅杉中國去年募了大幾十億美元，但這100多位家辦負責人，還是讓沈南鵬坐上了嘉賓席，與李澤楷、黃江吉、楊致遠坐而論道。

上周我采訪一位一級市場大鱷，我問到美元基金今后的處境問題，他開誠布公，“實事求是地講，比較難”，如大型養老金、主權基金投資到中國市場會越來越少，不過部分家族辦公室、捐贈基金等機構還是有希望的。

香港這次大力引進家辦，無疑是印證了這位大鱷的預判。回望過去二十年的發展，人民幣資本對燒錢的科技類項目基本都是望而卻步 ，無論是從政策指引還是回報上，都更偏好確定性，尤其是在目前以政府資金為主的人民幣市場，他認為這對創新一定是“負面的東西”。

那什么是對創新“正面的東西”呢？市場，這也是美元基金的核心優勢。

因此港府這則《關于在香港發展家族辦公室業務的政策宣言》，不光關乎香港本地經濟的繁榮和發展，更是給國內美元基金打了一針強心劑，尤其是在去年美元LP幾乎被頭部美元基金“包圓兒”情況下，引進200家辦帶來的增量資金不可小覷。

臺子，香港政府已經給搭好了，接下來就看哪些基金能抓住機會了。

投中網

媒體專欄

閱讀更多

金色財經 善歐巴

金色早8點

白話區塊鏈

歐科云鏈

Odaily星球日報

Arcane Labs

MarsBit

深潮TechFlow

BTCStudy

鏈得得

Tags：區塊鏈WEB3WEBTHE工業區塊鏈web3.0幣怎么提現到賬號web3域名有什么用Tether EUR

比特幣最新價格